Buscar
Mostrando ítems 1-8 de 8
Valor del escudo fiscal de la deuda y la teoría de opciones
(SADAF (Sociedad Argentina de Docentes en Administración Financiera), 2018-09)
La versión tradicional del modelo de descuento de flujos de fondos supone que el valor de los ahorros fiscales es lineal y no contingente. No obstante la existencia de escudos fiscales, se encuentra condicionada por la ...
Estimación de la aversión al riesgo implícita en las expectativas del precio del dólar estadounidense y la tasa de política monetaria
(Sociedad Argentina de Docentes en Administración Financiera, 2018-09)
El objetivo del artículo es determinar el grado de aversión al riesgo que se encuentra implícito en el valor de las expectativas de los sujetos argentinos sobre el precio del dólar estadounidense y de la tasa de política ...
Índice multifactorial para la evaluación del desempeño financiero de fondos comunes
(Universidad Icesi. Facultad de Ciencias Administrativas y Económicas, 2018)
Los modelos basados en rendimientos de fondos evalúan el desempeño enfocándose principalmente sobre rendimiento y riesgo. El
objetivo de este trabajo es desarrollar y validar un índice multifactorial destinado a evaluar ...
El valor predictivo de las expectativas en el modelo de descuento de dividendos
(SADAF (Sociedad Argentina de Docentes en Administración Financiera), 2018-09)
Uno de los modelos de mayor simplicidad y difusión entre los estudiantes de grado, posgrado y practicantes es el modelo de descuento de dividendos. Existen diversas maneras de plantear el modelo, con crecimiento aritmético, ...
El modelo de crecimiento sostenible de Higgins para corto y largo plazo : un análisis comparativo a través del estudio de un caso
(SADAF (Sociedad Argentina de Docentes en Administración Financiera), 2018-09)
Es habitual que las compañías tengan como objetivo la maximización del crecimiento a través del incremento en sus ventas. No esencialmente una decisión de crecimiento agregará valor a la empresa, generando un ciclo financiero ...
Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
(Universidad Autónoma Metropolitana, 2018-07)
Los modelos de valoración a través de opciones reales son apropiados para cuantificar la flexibilidad estratégica contenida en proyectos, como empresas de base tecnológica, activos intangibles y estrategias innovadoras. ...
Evolución de la composición patrimonial de los fondos de inversión en la Argentina: 150 meses de historia y su macrocontexto
(Sociedad Argentina de Docentes en Administración Financiera, 2018-09)
Los fondos comunes son un vehículo de inversión que ha cobrado mayor relevancia en el mercado de capitales de nuestro país. Sin embargo, el destino de los fondos ha ido cambiando sustancialmente a lo largo del tiempo por ...
A Binomial Model with Edgeworth Expansion on Particular Circumstances
(Catalan Association of Accounting and Management, 2018-11)
Contexts with high volatility and extreme events condition the value of the firm, its tax savings and continuity. These conditions must be contemplated for the employed valuation model. In that sense, the present paper’ ...